Blackrock har via iShares 12. november lanceret 1 iShares S&P 500 Top 20 UCITS ETF, som er lidt højere end de populære S&P 500 Core fra iShares til 0,07 pct. Fonden er en mulighed for de investorer, som ønsker at investere i US large cap selskaber.
Den handles på flere europæiske børser, London Stock Exchange, Euronext Amsterdam og Xetra i Tyskland, hvor den har ticker IS20. Den har ISIN IE000VA628D5 og er akkumulerende. Den er registreret i Irland og er fysisk replikeret med kvartalsvis rebalancering.
Den nye Large Cap ETF følger indekset “S&P 500 Top 20 Select 35/20 Capped Index (USD) NTR”, som er de 20 største selskaber i S&P 500 indekset. Vægten i det største selskab i indekset er cappet til 35 pct., og de øvrige selskaber til 20 pct.
Ifølge ETFstream har Blackrock beregnet, at top 20 selskaberne har skabt over 68 pct. af afkastet i S&P de sidste 3 år. Informationsteknologi vægter 47,8 pct. i indekset.
Den nye ETF er lanceret i en periode, hvor mange investorer har fået stor interesse for “equal-weight” ETF på grund af den høje koncentrationsrisiko i S&P 500 pga. den store vægt af de største amerikanske iT-selskaber
Nvidia er største selskab med 15,6 pct. vægt, herefter Apple med 15,02 og Microsoft med 13,2 pct. Mindste selskab er health care selskabet med Abbvie Inc med 1,3 pct. vægt. Hele porteføljen kan ses her. I den traditionelle S&P 500 Core ETF vægter Nvidia og Apple henholdvis 7,2 og 6,9 pct.
Den nye IS20 IS20 er endnu ikke på SKATs positivliste, og beskattes derfor indtil videre som kapitalindkomst for frie midler, og kan endnu ikke købes på en Aktiesparekonto.